Students
「生徒」を意味する名詞 student の複数形。
are
be動詞の現在形。主語が Students の場合に使用。
divided
「分ける」を意味する動詞 divide の過去分詞形。受動態を形成し、「分けられる」という意味。
into
「~の中に(変化・分割)」を意味する前置詞。
different
「異なる」を意味する形容詞。
streams
ここでは学校での「コース」「クラス分け」を意味する名詞 stream の複数形。
based
「~に基づいている」を意味する形容詞句の一部。
on
「~に基づいて」を意味する前置詞。
their
「彼らの」を意味する所有格代名詞。
ability
「能力」を意味する名詞。